近日，快遞業(yè)傳來了重磅新聞——極兔68億元收購百世快遞國內(nèi)業(yè)務。當快遞進入2元時代，低價競爭已成為過去式之時，極兔，這個掀起快遞低價波瀾的后入局者，又有了新的競爭思路——收購百世。
這一舉措，是換個頻道來攪局？還是做大做強的前奏，或是資本運作？這將給競爭激烈的快遞市場帶來什么樣的變化？筆者就此談幾點看法。
老牌撤離讓位全新市場
中國民營快遞企業(yè)誕生于上世紀90年代初，桐廬幫，一群來自大山深處的淳樸農(nóng)民，以拓荒者的身份成為中國快遞行業(yè)的崛起基石。隨著高光時刻的退去，以桐廬幫為首的創(chuàng)業(yè)者開始撤離快遞業(yè)，并漸成為一種趨勢。
一方面是因為快遞行業(yè)進入瓶頸期，贏利越來越困難，就連一向被人們看好的順豐，在今年第一季度也出現(xiàn)了首次虧損，且高達9億元，另一方面也不排除其創(chuàng)始人有功成身退的想法。
不管百世今天怎么說，其愿意轉讓國內(nèi)快遞業(yè)務，一個主要的原因就是國內(nèi)快遞業(yè)務連續(xù)虧損，這也證明了通達系實控人的撤離似乎是形勢所迫。
然而，當老牌快遞企業(yè)創(chuàng)始人紛紛撤離之際，有一家企業(yè)卻逆勢而為，大手筆進行投資兼并，這就是極兔。極兔，用一年多時間挑起價格戰(zhàn)，燒掉3、4百億后，又有了新動作，短短3個月里斥資20多億美金完成兩起并購。9月12日，與極兔關聯(lián)的匯森全球正式收購零擔貨運商壹米滴答，旗下的快遞品牌為優(yōu)速快遞，但這只是極兔小試牛刀。
極兔進入中國僅僅1年多的時間，其大手筆收購的底氣在于它有著東南亞業(yè)務貢獻利潤，有愿意一起虧損的加盟商，有一眾知名風險投資。
有人問，快遞業(yè)值得投資嗎？在別人退出之時，極兔卻在進入，這一做法明智嗎？
極兔從一開始就堅定使用“虧損換市場”策略，迅速打開市場，2021年上半年極兔的市場份額或達到了7%—8%，此次的收購，也是一種策略。
在反壟斷、勞工權益等政府監(jiān)管的壓力下，整個快遞行業(yè)份額趨于穩(wěn)定，收購是最好的擴大市場份額的方式。另一方面，2021年下半年競爭趨緩之后，極兔意識到通過價格戰(zhàn)很難再擴大市場份額，兼并重組，才是提升競爭力的關鍵所在。
發(fā)生在“雙11”前夕的這起并購，支付的是現(xiàn)金，得來的是一線快遞企業(yè)的門票。極兔在大家認為快遞競爭格局已定的情況下，高調(diào)入場，在百世退出以后，快遞企業(yè)的“七進五”還是“七進五”，但有極兔的加入，看點更多。
改變格局增強共贏能力
快遞是一片藍海，還是一片紅海？這個問題讓人們爭論不休。其實，跳出藍海紅海思維，可以這樣說，未來幾年，快遞行業(yè)將進入黎明的前夜，也就是說，經(jīng)過激烈的價格競爭，該淘汰出局的基本上已經(jīng)出局，快遞行業(yè)已形成了適度的壟斷，而適度的壟斷，則有利于快遞頭部企業(yè)的贏利，目前的價格止跌回升就是端倪。
今年三季度，快遞業(yè)加速回暖是電商大促節(jié)帶來的短期回彈，還是行業(yè)價格戰(zhàn)內(nèi)卷結束后的修復？“雙11”以來的價格上漲，是例行的，還是趨勢？筆者認為，不是短期現(xiàn)象，而是長期趨勢，是快遞競爭發(fā)展的一個重要時間節(jié)點——內(nèi)卷化的行業(yè)正在發(fā)生改變，快遞單價呈現(xiàn)環(huán)比上升，已進入適度壟斷階段。
極兔收購百世國內(nèi)快遞業(yè)務，這是近年來規(guī)模較大的一次國內(nèi)快遞企業(yè)并購，對極兔來說，能提高市場占有率和增強市場競爭力，更好地適應新發(fā)展格局。
鑒于行業(yè)目前處在高速增長中，份額擴大依然是各家快遞公司的優(yōu)先戰(zhàn)略。在價格觸底反彈之際，隨著極兔收購百世，轉讓完成后，憑借市場占有率，將改變這一格局，其贏利能力將大大增強。同時，整個行業(yè)也會以此為契機走向高質量發(fā)展之路。
對于極兔來說，68億元買到的是一張能夠與通達系同臺競技的機會，這次收購是為了更好適應新發(fā)展格局，有利于推動建立良性、積極的行業(yè)生態(tài)。
價格競爭轉向價值發(fā)展
當價格戰(zhàn)的硝煙散去，國內(nèi)快遞巨頭們紛紛從“求生存”轉向“謀發(fā)展”。快遞行業(yè)進入了新形勢、步入新階段，打造優(yōu)秀的快遞物流服務產(chǎn)品成為當務之急。
價格戰(zhàn)從商業(yè)競爭的角度看并不是壞事，它倒逼著快遞企業(yè)進行生產(chǎn)力的升級，構建更流暢的運輸體系、更高效的轉運中心、更全面的管理制度等等，這些競爭是有益的。
前提是，這些競爭是在快遞公司可承受范圍內(nèi)的合理競爭，然而，極兔掀起的價格戰(zhàn)，有違“合理”二字，行業(yè)陷入史上最慘烈的價格戰(zhàn)，企業(yè)普遍增收不增利，尤其是各大快遞公司普遍通過降低派費來壓縮成本的方式，對快遞小哥的收入造成嚴重影響，引起監(jiān)管部門的高度重視。
耗時近兩年，由極兔率先在國內(nèi)快遞行業(yè)發(fā)動的價格戰(zhàn)，在監(jiān)管部門多次施壓下宣告終結。
2021年4月6日，義烏郵政管理局對極兔下發(fā)警示函，直指其“低價傾銷”行為。4月22日，浙江省明確提出不得以低于成本的價格提供快遞服務，這是政府首次以法規(guī)形式提出價格監(jiān)管。7月份，國家市場監(jiān)督管理總局發(fā)布《價格違法行為行政處罰規(guī)定》，重點打擊“以排擠競爭對手或者獨占市場為目的，以低于成本的價格傾銷”的行為。9月份，浙江省人大審議通過《浙江省快遞業(yè)促進條例》，更是以地方法的形式，將政策監(jiān)管推向新高度，確立了多項行業(yè)發(fā)展準則，引領行業(yè)高質量發(fā)展，其中企業(yè)不得低于成本價格提供服務是重中之重。
有人問，“極兔+百世”會不會導致新的價格戰(zhàn)，重演2020年的情況？會不會再向行業(yè)發(fā)起“自殺式?jīng)_鋒”？筆者認為 應該不會，國家相關部門的監(jiān)管是一個方面，更重要的是，無論哪一家企業(yè)，如何降低成本，都是貫穿企業(yè)興衰的關鍵。
此前超低價已經(jīng)傷害到各家快遞公司的盈利能力，包括極兔本身。目前，各大快遞企業(yè)的競爭發(fā)展，都在遵循著一個大致的步調(diào)降低成本，并以不損傷各家的盈利能力為基準。國家與地方法規(guī)相當于給行業(yè)畫出了底線，引導行業(yè)健康競爭，行業(yè)本身趨勢也杜絕破壞性的價格戰(zhàn)，希望進入高質量競爭場景。總之，在當前監(jiān)管反低價傾銷的重壓下，快遞業(yè)很難再回到過去“虧損換市場”的策略。
當前，在價格戰(zhàn)難以為繼的情況下，企業(yè)唯有千方百計提高市場占有率，放大網(wǎng)絡規(guī)模效應，才能降本增效，繼續(xù)保持競爭力。
物流供應鏈基礎，即固定資產(chǎn)，這既是對高毛利率的保證，也同樣是快遞公司擴大業(yè)務量、搶占市場份額的關鍵，能帶來網(wǎng)點、路由優(yōu)化方面的優(yōu)勢。
這次收購，極兔看中的是百世的資源。極兔在下沉市場網(wǎng)點多，而百世則在一二線城市有比較深的積累，兩者能力有一定的互補。雖然百世快遞在行業(yè)里的成績并不理想，但不可否認，其積累了多年的行業(yè)經(jīng)驗，擁有相對扎實的基礎建設和加盟商網(wǎng)絡資源，這對極兔的末端網(wǎng)絡布局，推進網(wǎng)絡精細化運營，為客戶提供更優(yōu)質的服務都很重要。
未來，快遞行業(yè)的利潤并不是由市場份額決定，而更多地取決于服務質量。數(shù)千億的快遞市場形成多個服務質量的細分市場將是趨勢，期待極兔在市場份額擴大之后，在服務這個新賽道上大顯身手。